Gaming Innovation Group completa la adquisición de Sportnco

Gaming Innovation Group Inc. firmó un Acuerdo de Compra de Acciones para adquirir la empresa de iGaming Sportnco Gaming SAS el 22 de diciembre de 2021. GiG ha recibido las aprobaciones necesarias de las autoridades pertinentes, y el Consejo de Administración de GiG ha resuelto completar la adquisición, emitiendo a continuación nuevas acciones a los accionistas de Sportnco y a SkyCity Entertainment Group Limited.

GiG adquiere de esta forma el 100% de las acciones de Sportnco Gaming SAS por 51,37 millones de euros, de los cuales 27,87 millones de euros se han pagado en efectivo y 23,50 millones de euros en 12.623.400 nuevas acciones de GiG a un precio de 18,08 coronas noruegas, igual al VWAP de la acción de GiG de los últimos diez días de cotización. Además, Sportnco se quedará con 18,63 millones de euros de sus actuales préstamos a largo plazo.

GiG también firmó un acuerdo con SkyCity en diciembre de 2021, por el que SkyCity inviertiría 25 millones de euros en GiG a través de una emisión dirigida de acciones a 18,00 coronas noruegas por acción, equivalente a 13.487.500 nuevas acciones de GiG, financiando la parte principal de la operación a los accionistas de Sportnco.

GiG ha emitido 26.110.900 nuevas acciones a los accionistas de Sportnco y SkyCity, aumentando el número de acciones en circulación de 96.675.626 a 122.786.526. Las acciones emitidas a los accionistas de Sportnco están actualmente sujetas a un periodo de bloqueo de 6 meses.

Sportnco tiene 84 accionistas, de los cuales los más importantes son su Director General y fundador, Hervé Schlosser (15,6%), Olivier Marchal, Presidente de Bain&Co France (9,1%) y BNP Paribas Développment (6,6%), que poseerán un 1,60%, un 0,93% y un 0,67% respectivamente en GiG. Las acciones emitidas a los accionistas de Sportnco están sujetas a un periodo de bloqueo de 6 meses.

Sportnco tiene 84 accionistas, de los cuales los más importantes son su director general y fundador, Hervé Schlosser (15,6%), Olivier Marchal, presidente de Bain&Co France (9,1%) y BNP Paribas Développment (6,6%), que poseerán un 1,60%, un 0,93% y un 0,67% respectivamente en GiG. SkyCity tendrá el 10,98% de GiG.

Además, los accionistas de Sportnco tienen derecho a un “earn-out” de dos años basado en el rendimiento en 2022 y 2023 con hasta 11,5 millones de euros por año. El earn-out se pagará al 50% en efectivo y al 50% en nuevas acciones de GiG, donde el número de acciones a emitir se basará en el VWAP de 10 días de la acción de GiG en el momento del pago, previsto en abril de 2023 y abril de 2024. Además, para mantener a los empleados clave en Sportnco, se celebrará un programa de opciones de 3 años, por el que los titulares de las opciones, en función de la continuidad del empleo, recibirán acciones de GiG a la valoración VWAP futura hasta un valor total agregado de 4 millones de euros.

La compañía fusionada mejorará y reforzará la posición de GiG como uno de los proveedores de plataformas y medios de comunicación líderes del mercado, con productos innovadores y propios, y creará uno de los mayores proveedores de iGaming regulado y de más rápido crecimiento, con una presencia geográfica regulada sin precedentes, con licencia en 25 mercados.

Para todo el año 2022, las operaciones combinadas deberían generar unos ingresos de 87-93 millones de euros con un EBITDA de 30-35 millones de euros. El Consejo de Administración se centrará en las operaciones generales, incluida la integración posterior a la fusión de Sportnco, y seguirá estudiando posibles opciones estratégicas para aumentar el valor para los accionistas en el futuro.

Richard Brown, Director General de GiG, comentó: “Estamos muy ilusionados de poder dar un paso adelante en el siguiente capítulo de la historia de GiG. El equipo de Sportnco ha construido un negocio tremendo, que es altamente complementario a la oferta de GIG tanto en producto como en aumento de mercado, y ahora comienza el trabajo para realizar las oportunidades de crecimiento realmente existentes que la combinación de negocios puede perseguir. Damos la bienvenida a los propietarios de Sportnco y SkyCity como accionistas y al personal de Sportnco a la organización de GIG y ahora avanzamos con plena concentración en la ejecución del plan de integración posterior a la fusión”.

Hervé Schlosser, Director General y fundador de Sportnco, ha declarado: “Junto con todos los equipos y accionistas que han construido el éxito de Sportnco y Tecnalis, estamos muy orgullosos del camino que hemos recorrido desde 2008, y de nuestra integración hoy en el grupo GIG. Estoy deseando abrir este nuevo capítulo, ya que estoy seguro de que, juntos, ofreceremos soluciones tecnológicas más sólidas para nuestros clientes en los mercados regulados de rápido crecimiento”.